行業(yè)資訊

每年2月中下旬,美國(guó)農(nóng)業(yè)部首席經(jīng)濟(jì)師辦公室(OCE)都會(huì)發(fā)布關(guān)于未來(lái)十年的農(nóng)業(yè)展望報(bào)告,基于對(duì)全球宏觀經(jīng)濟(jì)、農(nóng)業(yè)生產(chǎn)力和貿(mào)易政策的預(yù)設(shè),對(duì)全球農(nóng)產(chǎn)品供需、貿(mào)易及價(jià)格等指標(biāo)的走勢(shì)進(jìn)行預(yù)估。本文選取了今年剛剛發(fā)布的報(bào)告中與大豆產(chǎn)業(yè)相關(guān)的部分,展望至2030年的產(chǎn)業(yè)發(fā)展趨勢(shì)。

宏觀經(jīng)貿(mào)背景

過(guò)去幾個(gè)月中,全球經(jīng)濟(jì)從新冠疫情的重創(chuàng)中逐漸復(fù)蘇。以中國(guó)為例,去年第一季度中國(guó)GDP錄得6.8%的負(fù)增長(zhǎng),但隨著生產(chǎn)生活的逐步恢復(fù),中國(guó)去年全年GDP仍增長(zhǎng)了2.3%,總量突破百萬(wàn)億元大關(guān)。而美國(guó)作為中國(guó)第一大貿(mào)易伙伴國(guó),預(yù)計(jì)2021年GDP將超過(guò)2019年的水平,恢復(fù)速度比早前所預(yù)期的提前了兩年。

此外,中美兩國(guó)于去年初簽署了第一階段經(jīng)貿(mào)協(xié)議,中國(guó)承諾大幅擴(kuò)大對(duì)美國(guó)農(nóng)產(chǎn)品的采購(gòu)。利好的政策極大提振了美國(guó)對(duì)中國(guó)的農(nóng)作物出口。以大豆為例,2020年美國(guó)對(duì)中國(guó)的大豆出口量接近2016年的歷史最高記錄。根據(jù)美國(guó)農(nóng)業(yè)部的數(shù)據(jù),2020年美國(guó)對(duì)華出口大豆總量達(dá)3,457萬(wàn)噸,價(jià)值142億美元,較2019年分別增長(zhǎng)了53%和77%。隨著整體經(jīng)濟(jì)持續(xù)復(fù)蘇,中美貿(mào)易關(guān)系重建,以及全球?qū)κ秤弥参镉秃陀糜谛笄蒺B(yǎng)殖的豆制飼料需求日益增長(zhǎng),未來(lái)十年全球大豆和大豆產(chǎn)品的需求前景將呈樂(lè)觀趨勢(shì)。

美國(guó)大豆國(guó)內(nèi)供需及出口回顧及展望

種植面積方面：受不利天氣狀況及中美貿(mào)易摩擦的影響,美國(guó)大豆種植面積在2019/20年大幅下降。但隨著天氣狀況逐步恢復(fù)常態(tài),以及受國(guó)際市場(chǎng)強(qiáng)勁需求的推動(dòng),過(guò)去一年未種植的土地中將有很大一部分在今年用于種植大豆(和玉米)。2021/22年,美國(guó)的大豆種植面積預(yù)計(jì)將擴(kuò)大690萬(wàn)英畝,增至9,000萬(wàn)英畝,且預(yù)計(jì)未來(lái)十年中將維持在此規(guī)模。
國(guó)內(nèi)消費(fèi)方面：美國(guó)國(guó)內(nèi)對(duì)豆粕、豆油的需求將穩(wěn)定增長(zhǎng),這將促使其國(guó)內(nèi)大豆壓榨量于未來(lái)十年中持續(xù)上漲。在展望期內(nèi),飼料價(jià)格將保持在較低的水平,畜禽業(yè)的產(chǎn)能將持續(xù)增加,豆油在生物柴油等清潔能源中的使用量將穩(wěn)定在歷史高位,用于生產(chǎn)生物柴油的豆油預(yù)計(jì)將從2021/22年的81.5億磅增至期末的86億磅,滿足超過(guò)11億加侖的豆油基生物柴油的年生產(chǎn)需求。
出口方面：未來(lái)十年中,美國(guó)大豆出口預(yù)計(jì)將大幅增長(zhǎng)。這主要是由于整體經(jīng)濟(jì)的逐步復(fù)蘇,以及來(lái)自中國(guó)的需求增多。然而,盡管展望期內(nèi)美國(guó)大豆的出口量呈增長(zhǎng)態(tài)勢(shì),其在全球大豆出口中的占比卻將有所下滑--從2021/22年的約34%降至2030/31年的29.5%；同期,美國(guó)豆粕和豆油出口持續(xù)面臨來(lái)自南美,特別是長(zhǎng)期以來(lái)穩(wěn)居出口第一的阿根廷的激烈競(jìng)爭(zhēng)。到2030/31年,阿根廷和巴西在全球豆粕出口中所占據(jù)的份額分別將增至45%和25%,而美國(guó)的份額則將從18%降至17%；豆油方面,到2030/31年,阿根廷在全球豆油出口中的占比將達(dá)56%,為全球之首,而美國(guó)的占比則將為10%。雖然這一比例遠(yuǎn)低于阿根廷,但美國(guó)仍將有望成為全球第二大豆油出口國(guó),這是因?yàn)榱硪怀隹诖髧?guó)巴西在未來(lái)十年中將把更多豆油投入于國(guó)內(nèi)生物柴油的生產(chǎn),而此舉將拉低巴西的豆油出口。

大豆及大豆制品的全球貿(mào)易趨勢(shì)

隨著發(fā)展中國(guó)家人均收入增長(zhǎng)、城市化及現(xiàn)代食品制造業(yè)的發(fā)展,全球?qū)Υ蠖?、豆油等食用植物油和用于畜禽養(yǎng)殖的蛋白粕的需求將不斷增長(zhǎng)。

在10年的展望期內(nèi),預(yù)計(jì)全球大豆進(jìn)口將增長(zhǎng)26.7%。其中,中國(guó)的需求將成為國(guó)際大豆貿(mào)易的主要推動(dòng)力；同期,全球豆粕和豆油進(jìn)口分別將增長(zhǎng)10.4%和13.1%,歐盟和印度將分別為全球最大的豆粕和豆油進(jìn)口地。

出口方面,到2030/31年,美國(guó)、阿根廷和巴西的大豆出口量將占據(jù)絕大部分全球總出口量。巴西將穩(wěn)坐世界頭號(hào)大豆出口國(guó)交椅,出口量預(yù)計(jì)將增長(zhǎng)36.2%。而阿根廷將保持全球最大的豆粕和豆油出口國(guó)的地位,其豆粕和豆油將分別占全球出口總量的45%和56%。

大豆
 
全球大豆進(jìn)口情況

全球大豆出口情況

展望期內(nèi),全球大豆進(jìn)口量將增長(zhǎng)4,620萬(wàn)噸達(dá)2.192億噸,增長(zhǎng)率為26.7%。中國(guó)的需求將持續(xù)成為全球大豆貿(mào)易的主要推動(dòng)力,需求約占全球需求增長(zhǎng)的79%。展望期內(nèi),中國(guó)大豆進(jìn)口預(yù)計(jì)將從1.039億噸增至1.405億噸,用以滿足畜牧業(yè)及植物油消費(fèi)對(duì)大豆日益增長(zhǎng)的需求。

全球大豆出口則主要來(lái)自巴西、美國(guó)和阿根廷。到2030/31年,它們?cè)谌虼蠖官Q(mào)易中合計(jì)占比將接近90%。

展望期內(nèi),巴西大豆種植面積的年增長(zhǎng)率預(yù)計(jì)將超過(guò)2.5%。到2030/31年,巴西大豆出口量預(yù)計(jì)將增長(zhǎng)3,240萬(wàn)噸達(dá)1.215億噸,增幅為36.2%,使該國(guó)穩(wěn)坐世界頭號(hào)大豆出口國(guó)交椅；同期,美國(guó)大豆出口量預(yù)計(jì)將從2021/22年的5,920萬(wàn)噸增至6,460萬(wàn)噸,但其在全球大豆出口中的占比將有所下滑--從2021/22年的約34%降至2030/31年的29.5%；而阿根廷大豆出口量預(yù)計(jì)將增長(zhǎng)約34%至1,090萬(wàn)噸,其中大部分將銷往中國(guó)。盡管這一規(guī)模遠(yuǎn)低于巴西和美國(guó),但阿根廷仍將是世界第三大大豆出口國(guó)。

豆粕
 
全球豆粕進(jìn)口情況
 
全球豆粕出口情況

商業(yè)畜禽生產(chǎn)的擴(kuò)大和現(xiàn)代飼養(yǎng)方式應(yīng)用比例的提升,帶來(lái)了市場(chǎng)需求的廣泛增長(zhǎng)。到2030/31年,全球豆粕貿(mào)易量預(yù)計(jì)將增長(zhǎng)14.5%,達(dá)到7,890萬(wàn)噸。

展望期內(nèi),歐盟仍將是全球最大的豆粕進(jìn)口市場(chǎng)。到2030/31年,歐盟的豆粕進(jìn)口將增長(zhǎng)3.7%,達(dá)到1,940萬(wàn)噸；同時(shí),東南亞、北非、中東和拉美地區(qū)的豆粕進(jìn)口量也將有較大增幅,這是由于這些地區(qū)對(duì)牲畜飼料的需求不斷增長(zhǎng),且國(guó)內(nèi)擴(kuò)大油料種植的能力有限。其中,東南亞對(duì)全球豆粕進(jìn)口增量的貢獻(xiàn)將高達(dá)43.1%--到2030/31年,印尼、菲律賓、泰國(guó)和馬來(lái)西亞的豆粕進(jìn)口總量將增加270萬(wàn)噸達(dá)1,530萬(wàn)噸。

全球豆粕出口則將主要來(lái)自阿根廷、巴西和美國(guó)。到2030/31年,它們?cè)谌蚨蛊沙隹谥泻嫌?jì)占比將高達(dá)87%,三國(guó)依次為45%、25%和17%。

阿根廷大豆生產(chǎn)成本低,且其加工及海運(yùn)基礎(chǔ)設(shè)施競(jìng)爭(zhēng)力強(qiáng),有助于推升其豆粕出口。展望期內(nèi),阿根廷豆粕出口量預(yù)計(jì)將增加540萬(wàn)噸,達(dá)3,540萬(wàn)噸；到2030/31年,巴西的豆粕出口量將增長(zhǎng)約19%至近2千萬(wàn)噸,將其在全球豆粕貿(mào)易中的占比從2021/22年的約24%小幅推升至約25%；同期,美國(guó)豆粕出口預(yù)計(jì)將增長(zhǎng)約10%至1,360萬(wàn)噸,在全球豆粕出口的占比從2021/22年的約18%略微降低至約17%。

豆油
 
全球豆油進(jìn)口情況
 
全球豆油出口情況

受食品業(yè)和工業(yè)應(yīng)用的雙重需求推動(dòng),展望期內(nèi)全球大豆油進(jìn)口量預(yù)計(jì)將增長(zhǎng)約13%,到2030/31年達(dá)到1,390萬(wàn)噸。全球植物油貿(mào)易流通以棕櫚油為主,豆油的增長(zhǎng)仍然主要取決于與棕櫚油市場(chǎng)份額的競(jìng)爭(zhēng)。

印度是全球最大的豆油進(jìn)口國(guó)。展望期內(nèi),其豆油進(jìn)口量預(yù)計(jì)將增長(zhǎng)34%,到2030/31年將增至440萬(wàn)噸。推動(dòng)印度豆油進(jìn)口攀升的主要因素包括對(duì)食用油需求的迅猛增長(zhǎng),及其國(guó)內(nèi)油籽種植面積的擴(kuò)大潛力有限。

此外,中國(guó)的豆油進(jìn)口到2021/22年預(yù)計(jì)將增至120萬(wàn)噸,但到2030/31年將降至88萬(wàn)噸。

全球豆油的出口則主要來(lái)自阿根廷、美國(guó)、歐盟和巴西。展望期內(nèi),它們?cè)谌蚨褂统隹谥械暮嫌?jì)占比預(yù)計(jì)將達(dá)74%。阿根廷大面積推行雙季種植,進(jìn)一步調(diào)整作物/牧草輪作比例,并向西北部擴(kuò)展耕地,這提升了該國(guó)大豆作物的產(chǎn)量,從而促進(jìn)了其大豆壓榨量的增長(zhǎng)。發(fā)達(dá)的大豆壓榨業(yè)以及有限的國(guó)內(nèi)豆油市場(chǎng)使阿根廷成為全球最大的豆油出口國(guó)。展望期內(nèi),其豆油出口量預(yù)計(jì)將增長(zhǎng)25.8%達(dá)780萬(wàn)噸。到2030/31年,阿根廷在全球豆油出口中的占比將達(dá)56%。