全球種子行業(yè)分析

1、全球種子行業(yè)競爭情況

種子行業(yè)是以作物種子為對象,以為農業(yè)生產(chǎn)提供優(yōu)良商品化種子為目的,以現(xiàn)代農業(yè)科技成果和管理技術為手段,集種子科研、生產(chǎn)、加工、銷售和管理于一體的行業(yè)整體。種子行業(yè)位于農業(yè)產(chǎn)業(yè)鏈最頂端,是農業(yè)的核心資料。目前,全球種子行業(yè)主要公司為拜耳、科迪華、先正達、巴斯夫、隆平高科、荃銀高科等。

2、全球種子行業(yè)市場份額

在市占率方面,根據(jù)Kynetec統(tǒng)計的市場規(guī)模以及各公司公報數(shù)據(jù),2020年,全球種子行業(yè)市場中,排名前幾位的公司依次為拜耳、科迪華、先正達集團、巴斯夫、Vilmorin,市場份額依次為20%、16.8%、6.9%、4%以及3.4%。

與玉米種子、大豆種子和棉花種子市場不同,蔬菜種子市場高度分散。根據(jù)IHS Markit數(shù)據(jù),2020年,蔬菜種子前三大公司占據(jù)全球蔬菜種子銷售額的29%。

2、全球種子行業(yè)專利申請概況

技術周期：發(fā)展趨緩

2010-2021年,全球種子行業(yè)專利申請人數(shù)量及專利申請量總體偏少,2021年專利申請人數(shù)量及專利申請量均有所下滑,分別達4187人與5886項。整體來看,全球種子技術發(fā)展趨緩。

注：當前技術領域生命周期所處階段通過專利申請量與專利申請人數(shù)量隨時間的推移而變化來分析。

由于2021年種子技術申請人數(shù)量數(shù)據(jù)可能有所滯后,數(shù)據(jù)可能偏低。

3、全球種子技術申請人競爭格局

專利申請人集中度：市場集中度CR10波動下降

2010-2021年,全球種子專利申請人CR10呈現(xiàn)下降趨勢,由2010年的44.97%下降至2021年的4.81%。整體來看,全球種子專利申請人集中度呈現(xiàn)下降趨勢。

統(tǒng)計口徑說明：市場集中度--CR10為申請總量排名前10位的申請人的專利申請量占該領域專利申請總量的比例(其中,有聯(lián)合申請時,專利數(shù)量不會被去重計算)。

4、中美種子行業(yè)龍頭企業(yè)對比--美國科迪華 VS 中國隆平高科

發(fā)展歷程對比：科迪華前身起步較早

科迪華是美國種子龍頭企業(yè),而隆平高科是中國種子龍頭企業(yè)?？频先A成立于2016年,為從陶氏杜邦分拆出來的公司,結合了杜邦先鋒、杜邦植物保護以及陶氏益農的技術和業(yè)務,其中,杜邦先鋒成立于1926年,美國陶氏益農成立于1989年?？频先A業(yè)務涵蓋種子與青貯添加劑產(chǎn)品、植物保護。相較于科迪華公司前身成立時間,隆平高科起步較晚。隆平高科成立于1999年,業(yè)務涵蓋種子、農化、棉花、油菜及其他。冠兩優(yōu)華占、昌兩優(yōu)8號、悅兩優(yōu)美香新占等為公司主推水稻種子品種。

業(yè)績對比：隆平高科種子業(yè)務營收及總營收均較科迪華更低

在營收方面,2021年上半年,科迪華的種子業(yè)務營收為62.72億美元,折合人民幣407.68億元,總營收637.65億元;隆平高科種子業(yè)務營收為10.03億元,總營收11.2億元。

從業(yè)務營收規(guī)模來看,隆平高科種子業(yè)務營收及總營收均較科迪華更低。但是隨著隆平高科業(yè)務不斷擴大,隆平高科的種子業(yè)務營收規(guī)模與總營收規(guī)模有望持續(xù)增長。

注：匯率按1美元=6.5人民幣進行換算。

中國種子行業(yè)分析

種子行業(yè)產(chǎn)業(yè)鏈全景梳理

種子行業(yè)上游為種子研發(fā)、育種采摘環(huán)節(jié),中游為制種、銷售環(huán)節(jié),主要種類包括大田(水稻等)種子、蔬菜瓜果種子、花卉種子等。下游應用領域包括種植業(yè)、林業(yè)等。

種子行業(yè)上游種子研發(fā)機構包括中國農業(yè)大學、中國農業(yè)科學院等,育種采摘環(huán)節(jié)涉及企業(yè)包括隆平高科、豐樂種業(yè)、荃銀高科、蘇墾農發(fā)等,中游種子生產(chǎn)企業(yè)主要包括隆平高科、登海種業(yè)、豐樂種業(yè)、萬向德農、荃銀高科、蘇墾農發(fā)等。下游種植業(yè)企業(yè)主要包括亞盛集團、蘇墾農發(fā)、宏輝果蔬等,林業(yè)企業(yè)包括福建金森、平潭發(fā)展等。

種子審定數(shù)量呈上升趨勢

2014年起,農業(yè)部拓寬品種審定試驗渠道,2014年和2016年國家先后開通綠色通道試驗和聯(lián)合體試驗,過審品種數(shù)量大幅增長,但存在真正的優(yōu)良品種不多,品種同質化競爭激烈的問題。

根據(jù)農技推廣中心數(shù)據(jù),2010-2020年,中國種子審定數(shù)量呈上升趨勢,由2010年的1400種上升至2020年的5536種。

中國種子行業(yè)市場份額

根據(jù)Kynetec數(shù)據(jù),2020年我國種業(yè)市場規(guī)模達552億元,結合各公司業(yè)務營收來看,2020年,隆平高科、墾豐種業(yè)、蘇墾農發(fā)、荃銀高科、鮮美種苗市場份額分別達5%、2.4%、2.4%、2.1%以及1.9%。

行業(yè)發(fā)展前景及趨勢預測

1、預計預計育種創(chuàng)新與良種繁育為發(fā)展方向,新品種培育朝綠色化、優(yōu)質化方向發(fā)展

技術方面,預計育種創(chuàng)新與良種繁育為發(fā)展方向：在育種創(chuàng)新方面,將打造具有國際先進水平的基礎性、前沿性研究和商業(yè)化育種體系;在良種繁育方面,將打造國家農作物、畜禽和水產(chǎn)良種生產(chǎn)基地全面提升良種化水平。

此外,隨著我國相關政策的推出和審定通道的開放,我國轉基因種子商業(yè)化推廣有望加速,預計未來1-2年內將出現(xiàn)轉基因品種的推廣為種業(yè)發(fā)展帶來極大的變革。

品種發(fā)展方面,2019年以來,草地貪夜蛾入侵我國,對黃淮海及北方玉米主產(chǎn)區(qū)的玉米構成減產(chǎn)風險,預計我國對抗病抗蟲性狀的制種需求將顯著提升,新品種培育朝綠色化、優(yōu)質化方向發(fā)展。

企業(yè)競爭方面,我國種業(yè)企業(yè)競爭格局總體呈″大而不強″的局面,集中度低。未來研發(fā)能力強,品種資源豐富的企業(yè)有望脫穎而出,而品種同質化、結構單一的企業(yè)將隨著經(jīng)營風險的加大和利潤空間變薄逐步被淘汰出局。

2、預計至2027年中國種子行業(yè)市場規(guī)模達792億元

我國種子行業(yè)已進入快速發(fā)展期,國內種業(yè)龍頭在全球市場逐漸占有一席之地。在國家政策的支持、技術持續(xù)突破下,我國種子行業(yè)市場空間可期。

根據(jù)Kynetec預計,到2025年,中國種業(yè)市場規(guī)模將增長至732億元,年均復合增速約為5.8%,在全球市場占比將提升至21.37%。我國種業(yè)市場規(guī)模未來增長的驅動力主要來自生物育種、消費升級拉動高端蔬菜種子需求快速增長等。初步統(tǒng)計,至2027年,中國種子行業(yè)市場規(guī)模達792億元。